Annuitás

Mi az annuitás?

Az annuitás az a folyamat, amelynek során az életjáradék birtokosa/tulajdonosa megkapja az abból származó kifizetéseket. A járadékból származó jövedelem kifizetése történhet egyszerre, egy összegben, vagy rendszeres elosztott jövedelemkifizetések révén, részletekben.

A járadék egy olyan biztosítási szerződéstípus, amelynek célja, hogy tulajdonosának fix jövedelemáramlást biztosítson. Gyakran használják finanszírozási forrásként az egyének számára, amint elérik a nyugdíjkorhatártNormális nyugdíjkorhatár (NRA)A normál nyugdíjkorhatár (NRA) azt az életkort jelenti, amikor a munkavállalók jogosultak elhagyni a munkaerőt, és elkezdenek teljes nyugdíjellátásban részesülni.A járadékokat vagy egyszerre, egy nagy összeggel lehet megvásárolni, vagy egy bizonyos időszak alatt, kifizetések sorozatával lehet megvásárolni. Ily módon a járadék kifizetésének lehetőségei tükrözik a járadék kifizetésének lehetőségeit.

Annuitizációs kifizetések

Az annuitizáció lehetővé teszi a járadékosokAnnuitánsA járadékos egy olyan személy, aki jogosult egy sor kifizetésre intervallumonként. A járadékosok gyakran befektetők vagy nyugdíjban részesülő nyugdíjasok, akik rendszeres jövedelemkifizetéseket kapnak, akár egy meghatározott időszak alatt, akár a járadékos egész életében.

A járadékosítás folyamata nemcsak a járadékosok számára biztosít rendszeres jövedelemkifizetéseket; arra is felhasználható, hogy a járadékos túlélő házastársa vagy más meghatározott kedvezményezett számára jövedelmet biztosítson.

Ezért a járadékosnak közös életjáradékot kell létrehoznia, amely egy további személyt határoz meg, aki az eredeti járadékos halála után megkaphatja a járadék jövedelmét.

A járadék fázisai

A járadék két fázisa van:

1. Felhalmozás

A két fázis közül az első a felhalmozási fázis. A felhalmozási szakasz alatt – ahogy a neve is mutatja – a járadékos pénzügyi hozzájárulásokat tesz a járadékához, hasonlóan ahhoz, ahogyan az egyén bármely más befektetéshez is hozzájárulna.

A felhalmozási szakasz hosszát általában a járadékszerződés megvásárlásakor határozzák meg. Sok esetben azt, hogy az egyén mennyi ideig tehet hozzájárulást a járadékához, az egyén és az intézmény (biztosítótársaság) által tartott járadék típusa határozza megLeány- és egészségbiztosítókAz élet- és egészségbiztosítók (L&H) olyan társaságok, amelyek fedezetet nyújtanak a betegségből vagy sérülésből eredő életvesztés és orvosi költségek kockázatára. Az ügyfél – a biztosítási kötvény vásárlója – biztosítási díjat fizet a fedezetért.) vagy a járadékot nyújtó ügynök.

2. A járadékosítás

A második fázis tehát a járadékosítási időszak. A fentiekben tárgyaltak szerint az annuitás folyamata az az eszköz, amelyen keresztül a járadékot befektetésből és befektetésből időszakos jövedelemkifizetéssé alakítják át. Az annuitizációs fázis tehát az az időszak, amely alatt az időszakos kifizetések történnek.

Amint azt korábban megjegyeztük, ez az időszak lehet, hogy egyáltalán nem is “időszak”, hanem egy kifizetés. Alternatívaként a járadékfizetési időszak lehet egy meghatározott időszak, amely magában foglalja a járadékos hátralévő életét.

A járadékok típusai

A járadékoknak több típusa létezik. Fontos, hogy a befektető tudja, milyen típusú hozamokat vagy előnyöket keres, hogy kiválaszthassa, melyik járadékfajta fog a legjobban működni számára.

A különböző típusú járadékok közül a három legnépszerűbb a következő:

1. Halasztott járadékok

A halasztott járadékok azért népszerűek, mert hosszú távon előnyösek. A halasztott járadékot választó járadékos képes befektetni egy bizonyos pénzösszeget (vagy egy bizonyos időszak alatt több befektetést is eszközölhet), majd a járadékból kapott jövedelemkifizetéseket egy meghatározott jövőbeli időpontig elhalasztani. A halasztott járadékok azért előnyösek, mert lehetővé teszik, hogy a befektetett pénz kamatot gyűjtsön a járadék megvásárlása és a későbbi járadékfizetés közötti időszakban.

Lényegében a járadékos “ingyen pénzt” keres, amelyet később kifizetések formájában kaphat meg. A halasztott járadékok adóstruktúrája teszi vonzóvá őket, az általuk kínált rugalmassággal együtt. A halasztott járadékhoz adózás előtti hozzájárulások érkeznek. A járadékból származó jövedelem csak a kifizetéskor adózik. Ez lehetővé teszi a járadékos számára, hogy szinte korlátlan ideig halassza az adófizetést a járadékból származó jövedelem után.

A halasztott járadékok számos lehetőséget kínálnak a járadékosnak a kifizetések fogadására. Választhatja az egyösszegű kifizetések sorozatát, lényegében “szükség szerint” hozzáférve a járadékalaphoz. Alternatívaként választhatja a járadék egyszerre történő kiváltását, vagy a járadékból egy másik befektetési eszközzé történő átalakítását. Azt is választhatja, hogy az életjáradéki kifizetések leggyakrabban választott útját választja – folyamatos jövedelemkifizetéseket kap.

A halasztott életjáradékkal kapcsolatos adókötelezettségek meglehetősen összetetté válhatnak, ezért mindenképpen konzultáljon pénzügyi tanácsadójával, mielőtt életjáradékot vásárol, és mielőtt jövedelemkifizetéseket vesz fel belőle. Győződjön meg róla, hogy teljes mértékben tisztában van a lehetőségeivel.

2. Fix járadékok

A fix járadékok a járadékok másik népszerű formája, mivel – mint a neve is mutatja – fix kamatozású jövedelmet kínálnak a járadékba befektetett összes pénzeszköz után. Ilyen módon a fix járadékok olyanok, mint a betéti tanúsítványokCallable Certificate of DepositA Callable Certificate of Deposit egy FDIC által biztosított lekötött betét egy banknál vagy más pénzügyi intézménynél. A lehívható CD-ket a kibocsátó a tényleges lejárat előtt, meghatározott időkereten és lehívási áron belül visszaválthatja. (CD-k), bár jellemzően magasabb kamatot kínálnak, mint a CD-k.

A fix járadékok lehetnek azonnali (ami azt jelenti, hogy a járadék nagysága és a járadékos életkora alapján meghatározott fix kifizetéseket biztosítanak, szinte azonnal a felhalmozási fázist követően) – vagy halasztott (ami azt jelenti, hogy továbbra is kamatot gyűjtenek egy meghatározott kamatlábbal, és a kifizetésekre később kerül sor). A fix kamatozású járadékok népszerűek a kockázatkerülő egyének körében. Ők a fix kamatozású járadék biztonságát részesítik előnyben a változó járadékba történő befektetéssel elérhető potenciálisan magasabb jövedelemmel szemben.

3. Változó járadékok

A változó járadékok nagyobb kockázatot rejtenek magukban, mint a fix járadékok, de nagyobb hozam lehetőségét is kínálják. A változó járadékkal a járadékosok változatos számlák vagy befektetési alapok portfóliójába fektethetnek be. A kockázat azonban az, hogy a járadék értéke (és így az az összeg, amelyből a járadékos jövedelmet képes lehívni) attól függ, hogy mennyire sikeresek a járadékos befektetései.

Az, hogy a járadékos alszámlák széles kosarába tud befektetni, azt jelenti, hogy a járadékos jelentősen diverzifikálhatja vagy fedezheti befektetéseit. Mégis, jelentős veszteségek keletkezhetnek, ha a több számla nem teljesít jól.

Kapcsolódó olvasmányok

A CFI kínálja a Commercial Banking & Credit Analyst (CBCA)™CBCA™ minősítéstA Commercial Banking & Credit Analyst (CBCA)™ akkreditáció egy globális szabvány a hitelelemzők számára, amely kiterjed a pénzügyekre, számvitelre, hitelelemzésre, cash flow elemzésre, covenant modellezésre, hiteltörlesztésre stb. minősítő programra azok számára, akik a következő szintre szeretnék emelni karrierjüket. A folyamatos tanuláshoz és a karrierje előrehaladásához a következő források hasznosak lehetnek:

Annuity DueAnnuity DueAnnuity DueAnnuity dueAnnuity due az egyes időszakok elején azonos időközönként teljesített egyenlő kifizetések sorozatára utal. Az időszakok lehetnek havi, negyedéves,

Vagyon- és balesetbiztosítókVagyon- és balesetbiztosítókA vagyon- és balesetbiztosítók (P&C) olyan társaságok, amelyek fedezetet nyújtanak eszközökre (pl., ház, autó stb.), valamint felelősségbiztosítást is nyújtanak balesetek, sérülések és más embereket vagy azok vagyontárgyait ért károk esetére.

• nyugdíjalapNyugdíjalapA nyugdíjalap olyan alap, amely tőkét halmoz fel, amelyet nyugdíjként kifizetnek a munkavállalóknak, amikor azok pályafutásuk végén nyugdíjba mennek.
• Variable Universal Life (VUL) biztosításVariable Universal Life (VUL) biztosításA Variable Universal Life biztosítás olyan életbiztosítás, amely készpénzértéket képez. A kötvényben felhalmozott készpénz számos