Du har måske set annoncer – især på internettet – der reklamerer for en pensionskonto kaldet en 702(j) eller 7702, som lover et garanteret skattefrit afkast på op til 60 gange så højt som en almindelig bankkonto.
Reklamerne beskriver 702(j) som en måde “at gå på pension med en ekstra 4.098 dollars om måneden” og hævder, at den bruges af “Washington-insidere” og kendte milliardærer.
Bør du åbne en 702(j)? Skal den erstatte din 401(k) eller IRA?
Na, en 702(j) eller 7702 er slet ikke en pensionskonto. Det er en livsforsikringspolice. Navnet er ligesom 401(k) hentet fra afsnit 7702 i Internal Revenue Code, som regulerer livsforsikringskontrakter.
Smart træk af initiativtagerne: Ved at knytte et afsnit af skattelovgivningen til en permanent livsforsikringspolice formår de at forbinde deres produkt med pensionsordninger.
Disse policer er faktisk designet til at give forsikringsdækning hele livet igennem. Et iboende træk ved disse policer er derfor kontantværdi: Med tiden stiger kontantværdien, og skattelovgivningen giver dig mulighed for at låne skattefrit til den.
Tricket er følgende: I en “702-politik” betaler du ekstra præmier (mere end policen kræver) for bevidst at øge kontantværdien – som du senere kan låne fra. Dette gør det muligt for promotørerne at udråbe politikkerne til at give “skattefri pensionsindkomst”. (Lånene er skattefrie, fordi de i virkeligheden er et afkast af dine egne penge, og ethvert overskud, du får – f.eks. fra renteindtægter – reducerer enhver dødsfaldsydelse, som dine efterladte får, når du dør. Med andre ord tager du penge fra din ægtefælle og dine børn, ikke fra forsikringsselskabet.)
Det er ikke kun ovenstående, der er problematisk, men 702-strategien indebærer også alvorlige risici. Hvis du ikke tilbagebetaler lånet, kan eventuelle investeringsgevinster, der er lånt, blive skattepligtige. Der kan opkræves renter på lånesaldoen, og en stor del af de præmier, du betaler, kan blive ædt op af provisioner og gebyrer.
Og at investere i en permanent livsforsikringspolice for at spare op til pensionering kan betyde, at du skal omdirigere aktiver fra din 401(k), hvor du måske får en arbejdsgivers match – virkelig gratis penge. Du kan også miste de skattefradrag, du får ved at bidrage til din 401(k) eller IRA.
High-net-worth personer er ofte målet for 702 salgstaler, fordi de har maxet ud af deres 401(k)s og IRAs. Men de kan gå videre til skattepligtige investeringskonti.
Brug ikke livsforsikringer som et investeringsinstrument. Brug den til dens ene formål – at beskytte nogen, der ville blive økonomisk skadet i tilfælde af din død.
Om du har brug for livsforsikring, og om det skal være en tidsbegrænset forsikring eller en permanent forsikring, er noget, du bør diskutere med en objektiv, gebyrbaseret finansiel rådgiver.
Der er ingen get-rich-quick-måder til at finansiere din pension. Du skal gøre det gennem omhyggelig planlægning og konsekvent opsparing i arbejdspladsens pensionsordninger og IRA’er.