Hvad er et tilbagekøbsgebyr?

Et tilbagekøbsgebyr er et gebyr, der påløber, når du sælger, indløser eller annullerer visse typer af investeringer, forsikringspolicer eller livrenter. Den pålægges i et forud fastsat antal år, der er kendt som en tilbagekøbsperiode. Når tilbagekøbsperioden udløber, forsvinder tilbagekøbsgebyret.

Læs om, hvilke typer investeringer der har tilbagekøbsgebyrer, og hvordan du undgår dem.

Hvad er et tilbagekøbsgebyr?

Refusionsgebyrer er gebyrer, der pålægges investeringer, annuiteter og livsforsikringspolicer. De pålægges i et forudbestemt antal år for at give det udstedende selskab mulighed for at få dækket omkostningerne ved at tilbyde dig produktet. Hvis du sælger, indløser eller annullerer din investering før tid, skal du betale et tilbagekøbsgebyr.

Når tilbagekøbsperioden udløber, vil det udstedende selskab ikke længere opkræve et tilbagekøbsgebyr, når du afslutter din investering.

Gebyrer for at trække sig ud af en finansiel kontrakt før tid er mest almindelige ved:

• Udskudte annuiteter (såsom faste, variable og indeksannuiteter)
• Hele livsforsikringer
• Indsforeningsfonde af klasse B

Livsforsikringer, som ikke har nogen kontantværdi, er generelt ikke omfattet af tilbagekøbsgebyrer. Tilsvarende er immediate annuities, som er designet til at give øjeblikkelig indkomst, ikke underlagt gebyrer for kortvarig tilbagetrækning.

Alternative navne: betingede udskudte salgsgebyrer, en back-end load

Hvordan virker et tilbagekøbsgebyr?

Refusionsgebyrer beregnes som gebyrer, når du udbetaler disse investeringer før tid. Du modtager det beløb, som du indløser minus tilbagekøbsgebyret.

Rabekøbsperioden på disse produkter er typisk seks til otte år. Efter dette tidspunkt skal du ikke længere betale et tilbagekøbsgebyr. Nogle selskaber kan give afkald på tilbagekøbsgebyrer, hvis den rente, der tilbydes på kontrakten, falder under et bestemt niveau.

Selskaber, der sælger finansielle produkter, videregiver disse omkostninger til kunderne af et par grunde:

• Udligner driftsomkostninger: Virksomhederne får dækket deres omkostninger til administration, drift og salg ved at opkræve regelmæssige gebyrer, men de mister disse gebyrer, hvis du opgiver produktet for hurtigt.
• Afskrækker kortvarig brug: Investeringer og andre produkter er designet til langsigtede finansielle mål, f.eks. pensionering, snarere end til kortsigtede formål, f.eks. kontanter til en nødudgift.
• Maksimere afkastet: Selskaberne ønsker at kunne investere dine penge på lang sigt for at opnå et højere afkast.

Der er tre hovedmetoder til at undgå disse gebyrer.

Behold efter tilbagekøbsperioden

Refusionsgebyrer pålægges kun, hvis du opgiver produktet før tilbagekøbsperioden, hvilket betyder, at du kan undgå gebyret ved at beholde det efter denne periode. Du kan normalt identificere tilbagekøbsperioden i den oversigt over tilbagekøbsgebyrer, der er anført i produktets prospekt eller kontrakt, når du køber det første gang.

Perioden kan variere fra så kort som 30 dage for investeringsfonde til 10 år eller flere år for livrente- og forsikringsprodukter.

Træk et mindre beløb ud

De fleste annuitetsaftaler har en bestemmelse om fri udbetaling, der giver dig mulighed for at tage en vis procentdel af aftalens værdi, f.eks. 10 %, ud hvert år uden at pådrage dig et tilbagekøbsgebyr.

Udnyt gebyrfritagelser

Det udstedende selskab kan give afkald på tilbagekøbsgebyrer under visse omstændigheder, f.eks. når:

• En efterladt samler dødsydelser fra en livrente
• En pensionist tager obligatoriske minimumsudbetalinger

Læs betingelserne i kontrakten for det specifikke produkt for at identificere omstændighederne og de tilhørende skridt, der skal tages for at få gebyrerne frataget.

Hvor meget koster tilbagekøbsgebyrer?

Gebyrerne varierer alt efter produkt, udstedende selskab og den periode, du ejer produktet.

Det typiske skema for tilbagekøbsgebyrer starter med en procentdel af udbetalingsbeløbet i det første år, du ejer dem, og falder gradvist med 1 % for hvert efterfølgende år, du ejer produktet. Til sidst fjernes det helt.

For eksempel kan du blive opkrævet et tilbagekøbsgebyr på 7 %, hvis du hæver midler fra en annuitet i det første år, et gebyr på 1 % på udbetalinger i det syvende år og intet tilbagekøbsgebyr i løbet af eller efter det ottende år. På en udbetaling på 10.000 USD ville du betale 700 USD i år et mod kun 100 USD i år syv; du ville blive belønnet for din tålmodighed med en besparelse på 600 USD.

Oprisen for tilbagekøbsgebyrer kan være reguleret af den stat, hvor du køber din investering. For eksempel forbyder loven i Idaho, at tilbagekøbsperioder for kontrakter udstedt i staten må vare længere end ti år eller overstige 10 % det første år.

Har jeg brug for investeringer med tilbagekøbsgebyrer?

Som en generel tommelfingerregel reducerer tilbagekøbsgebyrer værdien af og det samlede afkast af din investering.

Derimod kan livrenter, livsforsikringspolicer og investeringsfonde af høj kvalitet med tilbagekøbsgebyrer stadig være værd at investere i, hvis du har en lang investeringshorisont og er villig til at opgive likviditet i tilbagekøbsperioden. En periode med fri udbetaling kan også gøre et produkt med tilbagekøbsgebyr til et mere fleksibelt investeringsvalg.

Hvis du har en kort investeringshorisont og har brug for høj likviditet, bør du måske holde dig fra produkter, der pålægger et tilbagekøbsgebyr.

Når du vælger et investerings- eller livrenteprodukt med et tilbagekøbsgebyr, skal du sikre dig, at fordelene, såsom potentialet for indkomst eller langsigtet kapitalvækst, opvejer den manglende likviditet.

Sådan skal du, hvis du overvejer et livsforsikringsprodukt med tilbagekøbsgebyr, vide, at du bliver nødt til at eje det og betale præmier i lang tid, for at dette køb kan virke til din fordel på lang sigt. Vær sikker på, at du har mulighed for at betale præmierne, selv hvis du skulle lide et jobtab eller en anden ændring i din økonomiske situation.