Qui doit utiliser ce formulaire ?
Le fiduciaire d’une fiducie étrangère avec un concédant américain doit remplir un formulaire annuel 3520-A, qui ressemble essentiellement à la déclaration de revenus d’une fiducie américaine. Si le trustee étranger ne veut pas remplir la déclaration, il est du devoir du grantor américain de préparer et de déposer la déclaration.
Si le trust étranger a un bénéficiaire américain du vivant du constituant ou dans l’année qui suit le décès du constituant et du conjoint du constituant, une 3520-A doit être déposée en tant que rapport annuel afin de fournir (i) une comptabilité complète de toutes les activités et opérations du trust pour l’année fiscale ; (ii) le nom de l’agent américain du trust ; et (iii) d’autres informations prescrites par l’Internal Revenue Service.
Un formulaire 3520-A complet doit être déposé auprès de l’Internal Revenue Service Center, Philadelphie, PA 19255, et est dû le 15e jour du troisième mois après la fin de l’année fiscale de la fiducie ou au plus tard le 15 mars pour une fiducie ayant une année civile.
Si le fiduciaire étranger refuse ou omet de déposer le formulaire, le devoir incombe à toute personne américaine qui est un concédant du trust de veiller à ce que la déclaration soit déposée. L’omission ou l’incapacité de produire la déclaration soumet le propriétaire des actifs du trust (le concédant) à une pénalité de 5 % de la valeur des actifs détenus par le trust. La pénalité peut être levée pour « motif raisonnable », mais la loi indique explicitement que les sanctions pénales ou civiles imposées au fiduciaire étranger ne constituent pas un « motif raisonnable » pour ne pas déposer les informations requises.
Le formulaire 3520-A n’est pas requis pour une fiducie étrangère qui est un régime de prestations aux employés en vertu des sections 402(b), 404(a)(4) ou 404A du code des impôts. Il n’est pas non plus requis pour un régime enregistré d’épargne-retraite canadien ou un fonds enregistré de revenu de retraite canadien. En revanche, le formulaire est requis pour un régime enregistré d’épargne-études canadien, pour un fideicomiso (fiducie) mexicain et pour tout type de fiducie à vocation. Une fondation étrangère qui fonctionne comme un trust sera très probablement traitée comme un trust étranger par l’IRS et ce formulaire devrait être déposé pour toute fondation de ce type par ceux qui souhaitent éviter des pénalités potentiellement punitives.
Quelles informations sont requises?
Si le trust étranger a un bénéficiaire américain du vivant du constituant (assuré) ou dans l’année précédant le décès du constituant et de son conjoint, un 3520-A doit être déposé en tant que rapport annuel afin de fournir (i) une comptabilité complète de toutes les activités et opérations du trust pour l’année fiscale ; (ii) le nom de l’agent américain du trust ; et (iii) le nom de l’agent américain du trust. S. agent pour la fiducie ; et (iii) d’autres informations prescrites par l’Internal Revenue Service.
Le formulaire 3520-A est un formulaire de quatre pages qui exige la divulgation des revenus et des dépenses du trust et un bilan au début et à la fin de l’année fiscale. Le formulaire comprend également une « déclaration du propriétaire de la fiducie concédante étrangère » et une « déclaration du bénéficiaire de la fiducie concédante étrangère » qui fournit les informations qui doivent être soumises par le concédant de la fiducie et tout bénéficiaire américain de la fiducie.
Notez que le compte de résultat et le bilan doivent être basés sur des « justes valeurs » plutôt que sur les principes comptables généralement reconnus (PCGR américains). Des estimations raisonnables peuvent être faites pour les actifs qui ne sont pas cotés sur un marché aux enchères.
Quand est-il dû ?
Le formulaire 3520-A est dû le 15e jour du troisième mois après la fin de l’année fiscale de la fiducie. Pour une fiducie dont l’année est une année civile, la date d’échéance est le 15 mars. Toutefois, la fiducie peut demander une prolongation en soumettant le formulaire 7004 avant la date d’échéance. Pour une fiducie avec une année civile, cela signifie que la prolongation de six mois se termine le 15 septembre plutôt que le 15 octobre, date d’expiration de la prolongation du formulaire 1040.
Des copies de la « Foreign Grantor Trust Owner Statement » et de toute « Foreign Grantor Trust Beneficiary Statements » doivent être fournies au(x) concédant(s) et aux bénéficiaires de la fiducie au plus tard le 15 mars ou le 15 du troisième mois après la fin de l’année fiscale de la fiducie ou à la date d’échéance prolongée du formulaire 3520-A.
Fondamentalement, le formulaire 3520-A est un rapport annuel qui exige des informations financières sur le trust, même s’il n’y a pas de transactions avec des personnes américaines.
Où doit-il être déposé ?
Le formulaire 3520-A doit être déposé auprès de l’Internal Revenue Service Center, Philadelphie, PA 19255.
Combien de temps faut-il pour le préparer?
Le temps de préparation dépend principalement de l’étendue et de la complexité de l’activité financière de la fiducie et de la variété des relations entre les concédants et les bénéficiaires de la fiducie. Selon les instructions de l’IRS, le temps moyen nécessaire à la préparation du formulaire est d’environ 3,5 heures. Nous pensons que cela ne serait exact que pour une fiducie étrangère ayant un nombre assez faible d’investissements qui ne sont pas activement négociés. Cela ne comprend pas non plus le temps nécessaire à la préparation d’un formulaire 5471 pour une société étrangère contrôlée dont la fiducie est actionnaire, d’un formulaire 8865 pour une société de personnes étrangère contrôlée dont la fiducie est partenaire ou d’un formulaire 8621 pour chaque société d’investissement étrangère passive (fonds commun de placement ou fonds de revenu commun) dont la fiducie était actionnaire.
Toute entité privée dans laquelle la fiducie étrangère a investi et qui est basée sur des principes comptables qui diffèrent des « principes comptables généralement reconnus » (PCGR) des États-Unis devra être retraitée pour se conformer aux normes PCGR des États-Unis.
Si la fiducie a un portefeuille d’investissement étendu et actif, il est probable que cela prenne beaucoup plus que 3,5 heures pour remplir ce formulaire. Les gestionnaires d’investissements étrangers et les banques (qui fonctionnent comme une société de courtage aux États-Unis) fournissent rarement des informations suffisamment détaillées pour préparer le formulaire 3520-A.Dans de nombreux cas, le comptable fiscal doit retrouver le coût de base à une année antérieure, lorsque l’investissement a été acquis.
Les revenus de dividendes doivent être analysés pour séparer les dividendes qui sont admissibles au taux de 15% (ou moins) sur les dividendes qualifiés et les gains en capital doivent être analysés pour déterminer s’ils sont admissibles au taux de 15% (ou moins). Les opérations sur options et les ventes à découvert doivent être analysées pour déterminer si elles doivent être traitées comme des straddles fiscaux ou même comme des contrats principaux notés.
Les titres de créance à intérêts différés doivent être ajustés pour se conformer aux règles relatives à la décote d’émission initiale. Les rentes étrangères à terme fixe et à rendement fixe sont soumises à l’impôt en fonction de l’augmentation de la valeur en espèces chaque année.
Lorsque les investissements sont effectués en devises étrangères, les transactions d’achat et les stransactions de vente doivent être converties en dollars américains au moment de la transaction respective. De nombreux gestionnaires d’investissements étrangers ou banques calculent les gains et les pertes dans la devise étrangère respective et convertissent ensuite le gain net ou la perte nette en dollars américains à la fin de l’année. Lorsque les gestionnaires de fonds étrangers investissent dans des fonds communs de placement étrangers qui sont détenus pendant plus d’un an, les gains ou les revenus du fonds peuvent être soumis à des calculs de rétropolation des revenus accumulés qui prennent beaucoup de temps.
Comparé au temps qui peut être nécessaire pour ces questions de comptabilité fiscale, le temps réel nécessaire pour préparer le formulaire 3520-A peut être minime.
Pourquoi se conformer ? (Pénalités)
Le propriétaire américain (concédant) de tout actif de la fiducie est assujetti à une pénalité de 5 % de la valeur brute de la partie des actifs de la fiducie qui est considérée comme appartenant au concédant américain si la fiducie étrangère ne dépose pas un formulaire 3520-A dans les délais ou ne fournit pas les renseignements requis. Une renonciation aux pénalités peut être faite par l’IRS sur présentation d’une cause raisonnable pour le défaut de dépôt de ce formulaire, mais, selon l’IRS, « Le fait qu’un pays étranger imposerait des pénalités pour la divulgation des informations requises ne constitue pas une cause raisonnable. »
Parce qu’une fiducie étrangère est une fiducie de concédant, certains praticiens croient qu’il est nécessaire de déposer un formulaire 1041 pour divulguer que les renseignements applicables sont déclarés dans la déclaration de revenus du concédant de la fiducie. Le formulaire 1041 actuel indique spécifiquement qu’il doit être déposé dans le cas d’un grantor trust relevant des sections 671 à 678 du code. Aucune mention n’est faite de la section 679. Cependant, le temps nécessaire pour déposer la première page du formulaire 1041 est minime et le déposer pourrait aider à éviter de futurs problèmes avec l’IRS.
Le concédant américain de la fiducie étrangère devra répondre « Oui » aux questions du formulaire 1040, annexe B, partie III concernant les comptes financiers étrangers et les fiducies étrangères. Le concédant sera également tenu (dans la plupart des cas) de déposer un formulaire TD F 90-22.1 du département du Trésor avant le 30 juin de chaque année.
Des copies des formulaires fiscaux et des instructions de l’IRS sont disponibles sur leur site web à l’adresse
https://apps.irs.gov/app/picklist/list/formsPublications.html
.